今日点评

     与上周之前的题材赚钱行情不同，今天偏向于“赚指数不赚钱”的大盘异动，个股题材则“死伤无数”。

    全天来看，沪指开盘后立即下探2800点与20日均线附近支持反弹回升，做多主力军银行板块，开盘半小时内强势带量上攻，推动指数不断攀升，随后大盘在2830附近后展开长时间横盘震荡，直至午后常规变盘点（两点钟）出现了回落。原因或有两点：一是银行板块并未大幅度持续性上攻，大盘又迟迟无得到其他权重支持；二是，午后跌停板增至60余家，前期强势股纷纷大跌，导致短线（题材炒作）情绪趋冷。

    从跌停板和大跌的个股类型，以及尾盘北向资金净流入扩大至53.92亿元（沪股通净流入25.29亿元，深股通净流入28.63亿元）和银行、医疗保健、房地产、创投、食品和酒等大蓝筹白马的表现来看，这说明就现在的成交量水平，难于支持市场全面上涨，仍是存量博弈里的资金腾挪，大小盘翘翘板现象明显。

整体上

    今天银行的异动，应该意识到大小盘之间有结构切换迹像，上半场的题材行情是否会向下半场的指数行情转变？还是大小盘轮动，还有待观察（着重观察大金融板块的走向）。从目前的市场走势和消息面来看，大盘极有可能在2800点和2850点之间反复震荡整固，直到有打破这个平衡的因素出现，大盘才会进行方向的选择。当前题材降温，赚钱效应不太好的时候，建议轻仓运行，等待市场选择方向后再操作，更稳妥一些。上周我们建议收紧战线，现在来看，也是规避了前期强势的下跌。

风口研报（027期）

IPV6互联网电视业务改造开启，新基建模式下该板块必最受益

工信部、国家广播电视总局4月26日发布了关于推进互联网电视业务IPV6 改造的通知。要求，中国电信、中国移动、中国联通要对互联网电视业务经过的骨干网、城域网、接入网以及互联网骨干直联点相关设备进行IPv6改造。到2020年三季度末，上述网络基础设施IPv6改造全面完成，IPv6网络性能与IPv4趋同，平均丢包率、时延等主要指标与IPv4相比劣化不超过10%。

除了IPv6的网络基础设施改造，通知还要求各电视台、以及各CDN服务商、各终端厂商等产业链各个环节要完成有关IPv6的相应改造。

5G时代的到来，物联网大力发展的情况下，IP网址的需求量是爆发式的增长，也只有IPV6 能够满足这一增长的需求，IPv6可以提供2的128次方个IP地址，数量近乎无穷，可以彻底解决IPv4的地址资源枯竭问题。

多家券商研报指出，IPv6将引发下一代产业变革。有数据统计，在《行动计划》发布前，中国IPv6目前的普及率不足1%，与海外相关市场等差距明显。随着《行动计划》逐步落地实施，国内IPv6普及提升明显，产业迎来巨大发展机遇。

任何一个新产业出现时，设备商应该是最受益的，IPv6网络建设中网络设备商也不例外，关注IDC/CDN改造升级。预计IPv6规模化部署过程中网络设备最先受益，包括路由器、交换机、服务器等等。

官方通知中涉及A股上市公司包括：网宿科技、创维数字、海信家电、TCL集团、四川长虹、深康佳A等；也有其他类似公司在IPV6方面有着很强的竞争力：卫士通、紫光股份，以及中兴通讯和华为。中兴通讯和华为就不用提了，都是整个网络设备的重点供应商。中兴通讯是直接A股上市公司，具有很强的标杆效应，这对整个华为产业链也是一种提升，这两家龙头公司都会带动整个产业链的发展。